Für diesen Fonds liegt uns noch keine NAV-Zeitreihe vor. Semi-liquide Fonds veröffentlichen ihre Anteilspreise oft nur monatlich oder quartalsweise — und nicht immer öffentlich.
Angaben des Anbieters
Stammen aus Factsheet, Basisinformationsblatt oder Monatsbericht. Sie können sich auf einen anderen Stichtag, eine andere Anteilsklasse oder einen längeren Zeitraum beziehen als die Reihe oben — die Reihe beginnt mit dem ersten belegten Anteilspreis, nicht zwingend mit der Auflage. Deshalb weichen die Werte mitunter voneinander ab.
Seit Auflage p.a. · Stand 30.09.2025
5,40 %
Zielrendite laut Anbieter: 12-15 % Target Net Return (aspirational; keine Zusicherung)
Quelle: Factsheet 30.09.2025, CARLYLE ALPINVEST BY THE NUMBERS mit Fußnote 3
Anbieterangabe bzw. KID-Szenario — keine Prognose von semiliquid.info. Zielrenditen sind nicht garantiert.
02Strategie & Portfolio
Was der Fonds macht und wie das Portfolio aufgestellt ist.
Auflagejahr2025
Fondsvolumen946 Mio. USDStand 30.09.2025
WährungUSD
Ertragsverwendungthesaurierend
SFDR—
Empf. Haltedauer—
Liquiditätspuffer—
Leverage-Grenze—
Risikoindikatornicht belegtaus dem Basisinformationsblatt (1 = niedrig, 7 = hoch); Liquiditätsrisiken bildet er nur begrenzt ab.
Portfolio-Aufteilung
Aufteilung nach der einheitlichen Taxonomie von semiliquid — die Anbieterbezeichnungen sind dafür auf gemeinsame Kategorien abgebildet, damit sich Fonds vergleichen lassen. Übernommen werden nur veröffentlichte Werte; es wird nicht geschätzt.
Sektoraufteilung
Ist-PortfolioNAV-%Stand 30.09.2025
Industrie & Fertigung25,0 %
Gesundheit & Life Sciences20,0 %
Technologie & Software18,0 %
Konsumgüter zyklisch16,0 %
Finanzdienstleistungen7,0 %
Konsumgüter Basis6,0 %
Chemie & Werkstoffe6,0 %
Sonstige3,0 %
Gruppen anzeigen
Industrie & Fertigung31,0 %
Konsum & Handel22,0 %
Gesundheit & Life Sciences20,0 %
Technologie & Software18,0 %
Finanzdienstleistungen7,0 %
Sonstige3,0 %
Quelle: Carlyle AlpInvest 'Private Markets Secondaries' Factsheet September 2025, S. 2, Grafik 'Industry'
Geografische Aufteilung
Ist-PortfolioNAV-%Stand 30.09.2025
Vereinigte Staaten73,0 %
Europa übrige24,0 %
Sonstige/nicht zugeordnet3,0 %
Quelle: Carlyle AlpInvest 'Private Markets Secondaries' Factsheet September 2025, S. 2, Grafik 'Geography'
Quelle: Factsheet 30.09.2025, STRATEGY / VINTAGE YEAR / INVESTMENT TYPE
Top-Positionen
Top Five Transactions (% des FMV, 30.09.2025): Pacific B (LP-Interest, 1.500+ Assets) 58 %; Cub (LP-Interest, 15 Assets) 7 %; Gillette (GP-Led, 5 Assets) 5 %; Bluebird (GP-Led, 1 Asset) 5 %; Horizon (GP-Led, 6 Assets) 5 %
Quelle: Factsheet 30.09.2025, TOP FIVE TRANSACTIONS
03Kosten
Basis ist das PRIIPs-Basisinformationsblatt der erfassten Anteilsklasse — damit über Anbieter hinweg vergleichbar.
Managementgebühr
1,25 %
Laufende Kosten gesamt
nicht belegt
Ausgabeaufschlag max.
0,00 %
Rücknahmegebühr
2,00 %
Performance Fee
12,50 %
Hurdle Rate
0,00 %
High-Water-Mark
nein
Mechanik der Performancegebühr
Fußnote 4 im Wortlaut: '12.5% of the excess, if any, of (i) the net profits of the Fund for the relevant period over (ii) the then balance, if any, of the Loss Recovery Account (as defined in the Fund's Prospectus).' Bemessung auf Gesamtfondsebene, quartalsweise Festsetzung, Verlustvortrag über Loss Recovery Account, keine Hurdle
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS Fußnote 4
Kosten laut Basisinformationsblatt
Im Factsheet nicht ausgewiesen; eine Kostenaufschlüsselung mit jährlicher Kostenwirkung (Reduction in Yield) ist nicht veröffentlicht.
Quelle: Factsheet 30.09.2025
04Zeichnung & Einstieg
Wie und zu welchen Konditionen du in den Fonds hineinkommst.
Zeichnungmonatlich
Mindestanlage25.000 USD – 1 Mio. USD je Klasse
Ausgabeaufschlagbis 0,00 %
Empf. Haltedauernicht belegt
Zeichnung laut Dokument
Monatliche Zeichnungen ('Monthly subscriptions'); 100 % Capital Called Up Front, keine Kapitalabrufe
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS / FUND OVERVIEW
05Rücknahme & Liquidität
Semi-liquide heißt: Rückgabe nur zu festen Terminen, mit Fristen und Obergrenzen. So ist es bei diesem Fonds geregelt — der Reihe nach, wie im Rückgabeprozess.
Anteile können quartalsweise zurückgegeben werden; je Termin nimmt der Fonds höchstens 5 % des Fondsvermögens zurück; in den ersten 12 Monaten nach Zeichnung ist keine Rückgabe möglich.
1 · Lock-up12 Monate ab Zeichnung
2 · Kündigungsfristnicht veröffentlicht
3 · Rückgabeterminquartalsweise
4 · Gatemax. 5 % je Termin
5 · Auszahlungnicht belegt
Das Gate deckelt Rückgaben auf 5 % des Fondsvermögens je Termin. Wollen mehr Anleger gleichzeitig raus, werden Aufträge anteilig gekürzt oder auf den nächsten Termin verschoben.
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS / FUND OVERVIEW
Gate laut Dokument
'Quarterly redemptions, up to 5% of aggregate NAV per quarter'. Ein zusätzlicher Jahres-Cap von 20 % der Anteile ist im CAPS-Factsheet NICHT genannt (dieser Cap findet sich nur beim Schwesterfonds CAPM SICAV).
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS Liquidity/Redemption mit Fußnote 2
Kündigungsfrist
Nicht belegt - im Factsheet nicht ausgewiesen
Quelle: Factsheet 30.09.2025
Lock-up
Soft Lock: 2 % Early Redemption Penalty bei Rückgabe innerhalb von 12 Monaten nach Kauf; kein harter Lock-up
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS
06Stammdaten & Verifikation
Wer hinter dem Fonds steht, für wen er zugelassen ist — und worauf sich die Angaben stützen.
AIFM / KVG
AlpInvest Partners B.V. (Teil von The Carlyle Group), AFM-Lizenz Nr. 15001833; Central Administration: Apex Fund Services; Auditor: Ernst & Young; Legal Advisor: Travers Smith / Loyens & Loeff
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS / DISCLOSURES
Verwahrstelle
European Depositary Bank
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS Depositary
Auflagedatum
Launch Jul-25 (alle im Factsheet gelisteten Klassen); Anfangsanteilspreis 10,00 USD je Anteil
Quelle: Factsheet 30.09.2025, Klassentabelle mit Fußnote 2
Investorenkreis
'Professional and otherwise eligible investors. Please see the terms of the prospectus for further details'
Quelle: Factsheet 30.09.2025, KEY FUND TERMS Investor Qualification
Vertriebszulassung
EWR, Deutschland, Bahrain, DIFC u.a
Gebührenebenen / Doppelbelastung
DOPPELBELASTUNG STRUKTURBEDINGT: CAPS ist eine reine Secondaries-Strategie auf der Carlyle-AlpInvest-Plattform (USD 89 Mrd.+ bzw. 107 Mrd.). Erworben werden bestehende LP-Anteile und GP-led-Positionen; auf Ebene dieser Zielfonds fallen weiterhin Management Fees und Carried Interest der jeweiligen GPs an. CAPS investiert zudem regelmäßig gemeinsam mit den institutionellen Commingled Funds von Carlyle AlpInvest. Explizite Quantifizierung im Factsheet: n.v
Alle Angaben stammen aus der Auswertung von Anbieterdokumenten (Produktdaten Stand 19.08.2026, Vertriebsdaten Stand 12.08.2026) und sind nicht abschließend geprüft.
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Gleiche Anlageklasse, sortiert nach Überschneidung der Sub-Strategie — keine Empfehlung, kein Ranking.
Wichtige Hinweise. semiliquid.info bietet keine Anlageberatung und keine Empfehlung zum Kauf, Verkauf oder Halten von Fondsanteilen — kein Ranking, kein Angebot, keine Aufforderung zur Zeichnung. Maßgeblich sind allein Verkaufsprospekt und Basisinformationsblatt (PRIIPs-KID) des jeweiligen Fonds. Für Richtigkeit, Vollständigkeit und Aktualität der Angaben übernehmen wir keine Gewähr. Semi-liquide Fonds investieren in illiquide Vermögenswerte: Rückgaben sind nur eingeschränkt möglich und können gedeckelt, verschoben oder ausgesetzt werden; es besteht das Risiko des Totalverlusts. Frühere Wertentwicklung ist kein verlässlicher Indikator für künftige Ergebnisse. Vor einer Anlageentscheidung Prospekt und Basisinformationsblatt lesen und gegebenenfalls professionelle Beratung einholen.