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Commerz RealLU3225203366Klasse A
Der jüngere Schwesterfonds des klimaVest verbreitert das Konzept: diversifizierte Infrastruktur mit Deutschland-Schwerpunkt über Direktanlagen, Co-Investments und Fondsbausteine, als ELTIF 2.0, aufgelegt 2025, ausschüttend.
Täglich zeichenbar, aber mit gänzlich anderer Ausstiegsmechanik als der große Bruder: Rückgabe monatlich erst nach der Anfangssperre und mit einem vollen Jahr Kündigungsfrist — der faktisch erste Ausstieg liegt Jahre nach Auflegung. Begrenzt wird über die verfügbaren liquiden Anlagen.
Ohne nennenswerte Mindestanlage — die niedrigste Einstiegshürde der Datenbank — für alle Anlegergruppen mit langem Horizont; Vertrieb in Deutschland und Nachbarmärkten.
Gleiche Anbietergruppe, gegensätzliche Philosophie: Wo der klimaVest tägliche Liquidität bietet, verlangt der infraVest Immobilienfonds-Geduld. Wer beide vergleicht, sieht am klarsten, dass „ELTIF" keine Liquiditätsklasse ist, sondern nur ein Rechtsrahmen.
Angaben für Klasse A (LU3225203366) · Produktdaten 24.09.2026 · Quellen: Prospekt (Stand 12/2025 (Prospekt); KID 02.12.2025), PRIIPs-KID — vollständige Liste unter 08 Stammdaten.
Seit Beginn der Datenreihe im Dez 2025 hat der Anteilspreis 0,5 % zugelegt (kumuliert, 0,6 Jahre). Die Reihe ist noch kurz; Bewertungen privater Beteiligungen kommen quartalsweise und geglättet an.
23 Monatswerte, 6 aus Monatsrenditen rückgerechnet · Quelle: Sekundärquelle (Datenportal) · Renditen von semiliquid.info aus der NAV-Reihe berechnet, keine offizielle Anbieterangabe. Steuern und Handelskosten der Wiederanlage bleiben unberücksichtigt. Frühere Wertentwicklung ist kein verlässlicher Indikator für künftige Ergebnisse.
Was der Prospekt erlaubt: Direkte und indirekte Mehrheits- oder Minderheitsbeteiligungen an Infrastrukturgesellschaften, Co-Investments sowie Beteiligungen an Infrastruktur-Zielfonds; ergänzend liquide Vermögenswerte; Derivate nur zu Absicherungszwecken.
Taxonomie von semiliquid.info; übernommen werden nur veröffentlichte Werte, es wird nicht geschätzt. Die Ist-Aufteilung des Portfolios steht in 03 Portfolio.
1 Beteiligung; die größten sind ATC Europe C.V. (über Borealux S.à r.l. / AZ Wavelink SCSp), Rotonda Rail SCSp (Railpool GmbH). 72,8 % liegen in der Liquiditätsreserve.
Schwerpunkt laut Fondsdokumenten: Infrastruktur (nicht aufgeteilt) 100 %
Schwerpunkt laut Fondsdokumenten: Deutschland 60 %, Europa übrige 30 %, Sonstige/nicht zugeordnet 10 %
Unter den größten Positionen: 1 Co-Investment, 1 GP-led Secondary.
ATC Europe ist die europäische Funkturmplattform der börsennotierten American Tower Corporation mit über 30.000 Standorten in Deutschland, Frankreich und Spanien …
Railpool (München) vermietet im Full-Service-Leasing rund 500 Elektrolokomotiven, u. a. Siemens Vectron und Alstom Traxx …
Positionen und Anteile laut Anbieter; Gewichte der Beteiligungen werden nicht berichtet; Kurzbeschreibungen von semiliquid.info aus öffentlichen Quellen; Aufteilung nach der einheitlichen Taxonomie von semiliquid; übernommen werden nur veröffentlichte Werte, es wird nicht geschätzt.
Mit 2,42 % laufenden Kosten liegt Klasse A nahe am dem Median der Anlageklasse (2,42 %). Dazu kommt eine Erfolgsbeteiligung von 20 % über einer Hürde von 4 % — ohne High-Water-Mark.
Für 10.000 EUR heißt das rund 242 EUR im Jahr.
Für 10.000 EUR einmalig bis 500 EUR beim Kauf.
Basis ist das PRIIPs-Basisinformationsblatt der Klasse A, damit über Anbieter hinweg vergleichbar. Median: 25 Infrastruktur-Fonds dieser Datenbank, Datenlauf 16.10.2026.
Anteile können täglich gezeichnet werden. Preis ist der NAV zum Bewertungstag — er steht bei Ordererteilung noch nicht fest.
Ausgabe erst nach vollständiger Identitätsprüfung.
Antragannahmeschluss steht auf der Homepage der Verwaltungsgesellschaft und kann …
Preis = NAV je Anteil an diesem Tag.
Eine Order von heute ist in — Tagen investiert (—). Wer den Cut-off verpasst, rückt einen Termin weiter: Cut-off —, investiert ab —.
Ohne Datum, weil der Prospekt dazu keine Frist beziffert: NAV-Veröffentlichung, Zahlung. Die übrigen Marken sind aus den Prospektregeln gerechnet.
| Frequenz | täglich |
|---|---|
| Verfahren | Ratenzahlung optional |
| Bewertungstag | jeder Bankarbeitstag |
| Cut-off | kein Vorlauf · 16:00 CET |
| Preis | Bewertungstag |
| NAV-Veröffentlichung | NAV an jedem Bewertungstag (Bankarbeitstag); Bewertung der Vermögensgegenstände ggf. nur quartalsweise oder seltener, mindestens jährlich. |
| Zahlung | nach NAV-Publikation: 2 Wochen nach Ordererteilung |
| Mindestanlage | keine |
| Ausgabeaufschlag (max.) | 5 % (Vertrieb) |
| Zeichnungsbegrenzung | Ausgabe kann vorübergehend oder vollständig eingestellt werden; keine Ausgabe bei Rücknahmeaussetzung wegen außergewöhnlicher Umstände, wohl aber bei Aussetzung wegen Liquiditätsmangels |
| KYC / Unterlagen | Ausgabe erst nach vollständiger Identitätsprüfung; fehlende Unterlagen führen zu Verzögerung oder Stornierung |
| Widerruf | Kleinanleger: Widerruf binnen 2 Wochen nach Zeichnung/Order, Rückzahlung ohne Abzüge |
| Geschäftstag | Bankarbeitstag: jeder Tag (ausgenommen Samstag, Sonntag, 24. und 31. Dezember), an dem die Banken in Luxemburg und Deutschland geöffnet sind (S. 8) |
Termine aus den Prospektregeln berechnet (Bankfeiertage: DE, LU); verbindlich ist allein die Bestätigung der Transferstelle. Datenstand 24.09.2026 · Dokumente: 08.
Anteile können monatlich zurückgegeben werden — mit Mengenbegrenzung (Gate), Sperrfrist 12 Monate. Wie schnell das Geld kommt und was passiert, wenn viele gleichzeitig raus wollen, steht unten.
Rückgabeerklärung erst ein Jahr nach Gründungsdatum zulässig.
Preis = NAV je Anteil an diesem Tag.
max. 50 % der verfügbaren liquiden Anlagen je Termin
Rücknahmetag
Ein Antrag von heute ist am — ausgezahlt — — Tage; vom Cut-off bis zum Geld sind es — Tage.
Ohne Datum, weil der Prospekt dazu keine Frist beziffert: NAV-Veröffentlichung. Die übrigen Marken sind aus den Prospektregeln gerechnet.
Geld typischerweise erst nach über einem Jahr — im Mittel 445 Tage vom Entschluss bis zum Geldeingang.
Rang 70 von 112 · Rang 9 von 23 in Infrastruktur · 2 Monate Sperrfrist · keine feste Rücknahmegebühr
Geld typischerweise erst nach über einem Jahr — im Mittel 384 Tage vom Entschluss bis zum Geldeingang.
2 Monate Sperrfrist — im Bestand abgelaufen · keine feste Rücknahmegebühr
Konfidenz hoch — Prospekt vollständig, Termine gerechnet, keine Annahmen im Wert · Prospektstand 02.12.2025 · Score-Lauf 16.10.2026 · Wie aus 445 Tagen 18 Punkte werdenDer Score misst, wie schnell und sicher man laut Prospekt an sein Geld kommt — nicht, ob der Fonds gut ist.
| Charakter | Rücknahmerecht |
|---|---|
| Frequenz | monatlich |
| Bewertungstag | letzter Geschäftstag Monat |
| Frist | 12 Monate vor Rücknahmetag · 16:00 CET |
| Preis | Bewertungstag |
| Auszahlung | 2 Geschäftstage nach Rücknahmetag |
| Gate | 50 % der verfügbaren Liquidität je Rücknahmetag; Mindestliquiditätsreserve 5 % des NAV zählt nicht zur verfügbaren Liquidität, kann aber im Ermessen unterschritten … |
| Gekürzter Teil | automatischer Vortrag auf den nächsten Termin |
| Rücknahmegebühr (max.) | 0 % |
| Lock-up | fondsbezogen, 12 Monate (Konstitution) |
| Aussetzung | Notfall/Markt geschlossen, Bewertung unmöglich, Transferbeschränkungen; zusätzlich Rücknahmeanträge über 40 % der Mindestliquiditätsreserve |
| Liquiditätswerkzeuge | Gate 50 % der verfügbaren Liquidität, Aussetzung von Rücknahme und NAV-Berechnung, 12 Monate Kündigungsfrist, 1 Jahr Fondssperre; Sachauskehrung ausgeschlossen |
| Umtausch / Übertragung | Übertragung voll eingezahlter Anteile an Qualifizierte Anleger mit Depot möglich; Sekundärmarkt (geregelter Markt oder MTF) nach ELTIF-VO zulässig. |
| Zwangsrücknahme | Zwangsrücknahme im besten Interesse des Fonds; Unzulässige Person mit 15 Kalendertagen Vorlauf. |
max. 50 % der verfügbaren liquiden Anlagen je Termin
Limit auf die verfügbare Liquidität, nicht auf den NAV. Abgegrenzt: die 50 % des Nettoinventarwerts im selben Prospekt sind die KREDITAUFNAHMEGRENZE.
Termine aus den Prospektregeln berechnet (Bankfeiertage: DE, LU); verbindlich ist allein die Bestätigung der Transferstelle. Datenstand 24.09.2026 · Dokumente: 08.
2 Klassen. Alle Kosten- und Risikoangaben dieser Seite gelten für die Basisklasse A.
PRIIPs-KID ✓: ein Basisinformationsblatt liegt vor, daraus stammen die Kosten. —: kein KID belegt — die Klasse wird außerhalb des EWR oder an nicht KID-pflichtige Anleger vertrieben, oder das Dokument liegt nicht vor.
Wer hinter dem Fonds steht, wo er vertrieben werden darf — und welche Dokumente ausgewertet wurden.
| Dokument | Stand | Genutzt für |
|---|---|---|
| Basisinformationsblatt (PRIIPs-KID) letzte Überarbeitung 02.12.2025 | 02.12.2025 | — |
| Jahres- / Halbjahresbericht Halbjahresbericht, Datenstichtag 31.03.2026, Rumpfhalbjahr ab 02.12.2025 | 31.03.2026 | — |
| Prospekt Stand 12/2025; Ziffern 4.10 Kreditaufnahme, 5.4 Zahlung, 6.3/6.4 Rücknahme ausgewertet | Dez 2025 | — |
| Basisinformationsblatt (PRIIPs-KID) nicht zusätzlich ausgewertet - KID, Halbjahresbericht und Prospekt decken die Felder ab | Mär 2026 | — |
| NAV-Reihe Sekundärquelle (Datenportal) | 25.08.2026 | Wertentwicklung (01) |
| Positionen und Reserve | 31.03.2026 | Portfolio (03) |
Alle Angaben stammen aus der Auswertung von Anbieterdokumenten (Produktdaten Stand 16.10.2026, Vertriebsdaten Stand 05.10.2026) und sind nicht abschließend geprüft.
Rückgabe monatlich, Kündigungsfrist 12 Monate vor Rücknahmetag, mit 50 %-Gate je Rücknahmetag. Wer heute zeichnet, braucht laut Prospektfristen im Mittel 445 Tage vom Entschluss bis zum Geldeingang; ein Gate ist nicht eingerechnet.
Laufende Kosten 2,42 % p.a. laut PRIIPs-KID der Klasse A; der Median der Infrastruktur-Fonds dieser Datenbank liegt bei 2,42 %; dazu eine Erfolgsbeteiligung von 20 %.
1 EUR in der Klasse A.
Ja. Nach unseren Belegen steht der Fonds in Deutschland Privatanlegern offen (Stand 05.10.2026). Einzelheiten zeigt der Zugangs-Check.
Für den infraVest ELTIF ist Stand 16.10.2026 keine Rücknahmebeschränkung dokumentiert. Laut Prospekt gilt ein Gate von 50 % je Rücknahmetag.
Gleiche Anlageklasse, ähnliche Sub-Strategie.
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PATRIZIA · ELTIF 2.0 · quartalsweise
UBS Asset Management Switzerland AG · ELTIF 2.0 · quartalsweise
Liquiditätsscore in der Sicht „ab heute" mit Ø Tagen bis zum Geld. Keine Empfehlung, kein Ranking.